青岛港：百年大港 续写传奇 建设世界一流的海洋港口

——青岛港国际股份有限公司首次公开发行A股网上投资者交流会精彩回放

出席嘉宾

青岛港国际股份有限公司总裁 张江南先生

青岛港国际股份有限公司副总裁、财务总监 姜春凤女士

青岛港国际股份有限公司董事会秘书 陈福香先生

中信证券(600030,股吧)股份有限公司总监、保荐代表人 叶建中先生

中信证券股份有限公司总监 丛孟磊先生

中信证券股份有限公司高级副总裁 吴维思先生

青岛港国际股份有限公司

总裁张江南先生致辞

尊敬的各位投资者、各位朋友：

大家好！欢迎大家积极参加青岛港国际股份有限公司首次公开发行A股股票网上投资者交流活动。今天能与大家通过上证路演中心提供的互动交流平台，进行实时在线交流，我感到非常高兴。在此，我谨代表公司管理团队，向参与今天网上交流的投资者和朋友，表示热烈的欢迎！向长期以来关心和支持青岛港的各位朋友，表示诚挚的感谢！

青岛港国际股份有限公司是有着120多年历史的世界第七大港青岛港的主要经营者，成立于2013年11月15日，并于2014年6月6日在香港联交所主板挂牌上市。

我们可提供全面的港口相关服务，包括集装箱、矿石、煤炭、油品、粮食等各类货物的装卸及仓储服务，以及全程物流、贸易融资、港口配套及延伸等服务。凭借天然水深优势和业内领先的设施和设备，港口能够靠泊世界最大的集装箱船、铁矿石船及油轮。公司集装箱装卸效率、铁矿石单机接卸效率居于世界领先地位。特别是公司开发建设了亚洲首个全自动化集装箱码头，装卸效率远远超过人工操作，受到境内外广泛关注。自2014年在香港联交所主板上市以来，公司一直保持持续稳健发展，经营绩效名列上市港口公司前列。

此次A股发行上市，将实现青岛港A+H股双轮驱动，境内外资本市场联动发展，为公司未来的建设发展提供强有力的资本保证，在青岛港发展历史上具有里程碑意义。我们将以A股发行上市为契机，进一步加强管理，规范运营，创新战略，转型升级，实现持续稳定健康发展。

通过本次网上路演，我们希望广大投资者能够对青岛港有一个更加深入全面的了解，也希望能够更加充分地听取广大投资者朋友的建议。投资者的信任和支持，是公司未来持续发展的动力。非常高兴能借助网络平台与大家坦诚交流，希望大家能畅所欲言，多提宝贵意见和建议，我们也将本着诚信、负责的态度就大家所关心的问题进行解答。

最后，再次感谢大家对青岛港的关注和支持。谢谢大家！

中信证券股份有限公司

总监、保荐代表人叶建中先生致辞

尊敬的各位领导、各位嘉宾、各位投资者：

大家好！

作为青岛港国际股份有限公司首次公开发行A股上市的保荐机构和主承销商，中信证券非常高兴能够参加今天的网上路演活动。在此，请允许我代表中信证券股份有限公司向今天所有参加网上路演的嘉宾和投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢！希望通过今天的交流，能够使广大投资者对青岛港的投资价值有一个更清晰的认识。

中信证券对于青岛港的服务已有逾十年的历史，曾担任过青岛港H股发行的保荐人、全球协调人、账簿管理人，并协助青岛港引入战略投资人中远海运港口。在与青岛港的合作中，我们见证了其在发展过程中取得的不俗业绩，也亲身感受到了公司管理层广阔的战略视野、深厚的行业积累和卓越的执行能力。青岛港是全球领先的综合性大港的主要经营者，在全球航运及港口装卸版图中有着不可动摇的地位，我们对这样一家优秀企业的未来充满信心。青岛港此次的发行上市，将有助于企业在资本、品牌、业务、管理等方面得到进一步提升。

非常荣幸能够成为青岛港本次发行上市活动的保荐机构和主承销商，我们将严格按照有关法律法规的要求，勤勉尽责履行保荐义务，以优质、高效的专业化服务帮助投资者朋友们更加深入地了解公司的投资价值和投资机会。我们对青岛港未来的发展前景充满信心，希望通过我们和公司的共同努力，与广大投资者共同分享企业发展的硕果！谢谢大家！

青岛港国际股份有限公司

董事会秘书陈福香先生致答谢词

尊敬的各位投资者、各位朋友：

大家好！时间过得很快，三个小时的网上路演就要结束了。非常感谢大家与我们的交流，也非常感谢上证路演中心和中国证券网提供的交流平台和良好服务，感谢主承销商中信证券以及所有参与发行的中介机构付出的辛勤劳动。在本次路演即将结束之际，我代表青岛港国际股份有限公司，再次感谢大家的热情参与，感谢各位投资者对本公司的关心、信任和支持。

今天，有机会与这么多关心、关注青岛港的投资者朋友共同探讨公司的战略规划、经营管理和未来发展，我们感到十分高兴。大家提出了很多非常有价值的意见和建议，我们将认真考虑，把朋友们的真知灼见融入到青岛港今后的经营管理工作中，创造出更好的业绩来回报大家的关心与厚爱。

通过与大家的沟通，我们深深体会到，作为一家上市公司的使命、责任和压力。在历经H股上市后，青岛港本次登陆A股市场，必将得到更多投资者的关注、关心与监督，这也将是青岛港继续做大做强、持续健康发展的有力保障。

网上路演即将结束，但我们真诚地希望能够与大家继续保持密切的沟通和联系，同时也欢迎大家来公司进行实地考察。我们一定不断努力，为资本市场呈现一个治理规范、业绩优良的上市公司，用优异的业绩回报股东、回报社会。

谢谢大家！

经营篇

问：请介绍一下公司的主营业务。

张江南：公司为青岛港区的主要经营者，提供全面的港口相关服务，范围从装卸及仓储服务等港口基本服务到物流及融资相关服务等配套及延伸服务。公司能处理包括集装箱、金属矿石、煤炭、石油、粮食、钢材、汽车及其他液体散货、干散货及一般货物在内的多种货物。

问：请简单介绍一下公司的经营理念。

张江南：公司坚持以经济效益为中心，以创新驱动为主线，全力构建竞争力明显的传统核心业务体系、多元化发展的新兴业务体系、融入国家战略的境外布局体系、互联网驱动的动力体系、规范高效的管理保障体系、可持续的绿色低碳发展体系、共建共享的发展成果共享体系，实现更高质量、更有效率、更可持续的发展，全面建成世界一流的物流强港、效益强港、科技强港、国际强港、生态强港，为股东创造更大价值。

问：请介绍一下公司的竞争优势。

张江南：公司的竞争优势有以下几点：1.全球综合性大港的主要经营者；2.服务的综合性和货物的多样性，可以更好地适应不同经济领域的周期变化；3.拥有优越的战略位置、水深优势和发达的联运网络；4.拥有广阔而发达的腹地，腹地经济获得宏观经济规划、行业政策的强力支撑；5.始终保持与国际航运企业和货主的长期合作关系；6.拥有世界级的码头设施、现代化的信息技术，下属主要合营企业QQCT具有领先的集装箱装卸效率；7.现代物流强力拓展；8.国际化布局实现突破；9.公司的高级管理团队具备平均逾20年的港口营运及管理经验以及优异的过往业绩；10.政府支持的优势。

问：请介绍一下公司集装箱业务流程。

张江南：集装箱装卸业务主要流程如下：集装箱货物到港后，地面人员通过桥吊或门机将集装箱从货船上吊至集卡（或临时堆放在码头前沿）；货物卸载完毕后通过集卡运至后方堆场，再由正面吊、龙门吊或叉车进行堆存；发货时，地面人员采用龙门吊、正面吊或叉车将在堆场存放的集装箱吊到集卡，并运至货主指定的地点。公司主要通过合营企业及其下属公司进行集装箱处理服务。

问：请介绍一下装卸及相关业务的费率制定方式。

张江南：公司港口作业涉及的收费项目均为国家规定的经营服务性收费。港口收费体系由船舶使费、港口作业收费和国家规费三块构成。其中装卸及相关业务收入主要以港口作业收费为主。

问：请介绍一下公司装卸及相关业务的采购模式。

张江南：公司装卸及相关业务主要提供货物的装卸、堆存和相关港口增值服务，与生产型企业相比，公司对原材料的需求较少，公司主要对外采购品为港口机械装备及其配件、港口建设材料、电力、燃料油等。港口机械装备、建设材料向社会招标采购，电力由青岛市当地供电局向本公司供应，燃料油由采购中心按市场价格采购。公司已设立采购中心，实施集中采购，具有独立的物资采购系统。

问：请介绍一下公司主营业务板块。

姜春凤：公司业务板块包括：1.集装箱处理及配套服务；2.金属矿石、煤炭及其他货物处理及配套服务；3.液体散货处理及配套服务；4.物流及港口增值服务；5.港口配套服务；6.金融服务。

问：请介绍一下公司增发引入的战略投资者。

陈福香：公司增发引入的战略投资者为上海中海码头发展有限公司，本次发行前，上海中海码头发展有限公司持股101,552.00万股，占比16.82%。

行业篇

问：请介绍一下物流及港口增值服务业务的生产模式。

张江南：物流及港口增值服务业务主要包括代理业务、运输业务、拖轮业务、理货业务、场站业务等。代理业务主要包括报关报检、码头业务代理、代办船公司手续、代办铁路、公路、水路发运等业务。运输业务主要经营集装箱拖车运输、装卸搬运和运输代理业务。拖轮业务主要经营船舶进出港、靠离码头、移泊、顶推、拖带等业务。理货业务主要经营外贸件杂货理货业务、外贸集装箱理箱业务等。场站业务主要围绕集装箱从进口卸货后的空箱到装载货物后的重箱并准备出口的流转过程展开。

问：请介绍一下行业上下游情况。

张江南：港口全产业链涉及的相关产业分布广泛，其中包括了冶金、石化、电力、矿产、农业及贸易等多个行业，相关行业通过港口作为运输中转，实现干散货、油料及集装箱产品等货物向基础原材料厂商、能源化工厂商、工业企业及个人消费者等货品需求方的有效转移。

发展篇

问：请介绍一下公司的发展战略。

张江南：公司秉承“创新、协调、绿色、开放、共享”的发展理念，深度对接国家及省市发展战略，全面推进港口服务供给侧改革，稳健发展装卸主业，积极布局现代物流，深化实施金融、国际化、互联网“三大战略”，转变发展方式，推进转型升级，打造具有全链资源配置能力的世界一流强港。

问：请介绍一下公司业务发展计划与现有业务的关系。

张江南：公司未来的发展计划是紧紧围绕公司的主营业务，立足于公司未来的发展目标，结合国家宏观经济走势，行业整体经营情况、竞争情况和公司的实际情况制定的，因而是科学、可行的发展计划。公司现有的业务能力将成为这些计划如期、有序开展的最坚实基础。

问：请介绍一下公司当前及未来的发展计划。

张江南：公司未来将继续巩固行业地位，构建竞争力明显的传统核心业务体系；培育新业态，构建多元化发展的新兴业务体系；拓展发展空间，构建融入国家战略的境外布局体系；实施科技创新，构建互联网驱动的动力体系；创新体制机制，构建规范高效的管理保障体系；注重安全环保，构建港口绿色低碳发展体系；熔铸企业文化，构建共建共享的发展成果共享体系。

问：请介绍一下公司最近一年重大收购兼并情况。

陈福香：最近一年，公司不存在收购兼并其他企业资产（或股权），且被收购企业资产总额或营业收入或净利润超过收购前公司相应项目20%（含）的重大收购兼并情况。

发行篇

问：请介绍一下募集资金的运用对公司经营成果的影响。

姜春凤：本次发行募集资金投资项目紧紧围绕本公司现有的港口主营业务，将有利于提高本公司的货物吞吐能力和营运效率，提升本公司的港口物流服务水平，保障本公司的后续经营发展，进一步突出和提高本公司的核心业务竞争能力，确立本公司在港口行业的竞争地位，有助于实现本公司的发展目标。

问：您对青岛港募投项目的未来发展有什么看法？

叶建中：本次公司的募投项目均为公司经过详细论证后提出的适应公司未来发展方向的项目，通过募投项目的实施，可以有效提升公司业务规模，承接全港整体功能优化后的货运需求，实现公司整体信息系统智能化升级，以及解决伴随公司未来吞吐量增长导致设备不足等问题，相关募投项目未来发展可期。

问：您对青岛港上市之后的股价走势怎么看？

丛孟磊：青岛港是全球领先的综合性大港的主要经营者，在全球航运及港口装卸版图中有着不可动摇的地位。青岛港此次的发行上市，将有助于企业在资本、品牌、业务、管理等方面得到进一步提升，我们对这样一家优秀企业的未来业绩和股价表现充满信心。

文字整理 倪丹

主办 上海证券报·中国证券网